風電產業鏈全景
風電產業是可再生的新能源產業，大力發展風電產業對於調整能源結構、推動能源生產和消費革命、促進生態文明建設具有重要意義。中國已將風電產業列為國家戰略性新興產業之壹。在產業政策引導和市場需求驅動的雙重作用下，全國風電行業實現了快速發展，成為國內為數不多的能夠參與國際競爭並獲得領先優勢的行業。
政策規劃:出臺多層次政策，加快產業發展。
——國家政策規劃產業發展目標。
2016+11國家能源局制定《風電發展“十三五”規劃》指出，到2020年底，風電累計並網裝機容量達到21億千瓦以上，其中海上並網裝機容量達到500萬千瓦以上，風電年發電量達到4200億千瓦時左右，約占全國。
-規劃地方壹級的工業發展目標
從地方層面看，第壹梯隊是累計並網風電容量超過654.38+00萬千瓦的6個省區市，包括內蒙古、河北省、新疆維吾爾自治區(含兵團)、甘肅省、雲南省、山東省，占比654.38+09.35%；其中，內蒙古以風電累計並網容量2700萬千瓦的計劃位居全國第壹。第二梯隊是計劃累計並網容量大於500萬千瓦但小於10萬千瓦的省區市，以山西省和寧夏回族自治區為代表的13省區市占比41.94%。第三梯隊是12個規劃累計並網風電容量在500萬以下的省區市，以安徽省和廣西壯族自治區為代表，占比38.71%。
發展現狀:風電累計裝機容量2.23億千瓦。
——2020年前三季度累計裝機2.23億千瓦。
2019年，我國風電裝機容量達到21005千瓦，占世界風電總裝機容量的32.29%，比上年提高約1個百分點。2020年前三季度，三季度風電裝機增速加快，海上風電裝機增速放緩。到2020年前三季度，全國累計裝機容量2.23億千瓦，同比增長12.9%；其中，陸上風電累計裝機容量216萬千瓦，海上風電累計裝機容量750萬千瓦。
-2020年底迎來新的安裝熱潮。
根據GWEC的數據，2019年，中國新增並網裝機2574萬千瓦，占全球總量的42.62%。2020年前三季度，我國新增風電1392萬千瓦，其中陸上風電1234萬千瓦，海上風電158萬千瓦。從新裝機分布來看，中部、東部、南部地區約占49%，“三北”地區占51%。
——2020年前三季度風力發電同比增長13.8%。
從2008年到2020年，中國的風力發電將逐年增加。2019年，全國風力發電增至4057億千瓦時，同比增長10.85%；2020年上半年，全國風力發電331.7億千瓦時，同比增長1.3%。
——2020年新設企業數是2013的8.84倍。
根據奇查貓的數據，從2000年開始，中國風電相關的新成立企業(在役)數量在近幾年呈現明顯上升趨勢。2013年新設企業只有321家，而到了2020年，新設企業達到2837家，比2013年增長了8.84倍。但近年來註冊資本10萬以上的新設企業數量呈逐年上升趨勢。2013年註冊資本10萬以上的新設企業只有61家，2020年新設企業601家，為13家。因此，總體來看，近幾年中國風電行業發展得如火如荼。
競爭格局:金風科技領先
-市場結構:海上風電裝機容量占比逐年上升。
近年來，由於我國陸上風電建設技術日益成熟，國家風電發展政策逐漸向海上發電傾斜；此外，海上風電資源更加廣闊。在我國東海岸，可開發風能資源約7.5億千瓦，不僅資源潛力巨大，而且具有良好的開發利用市場條件。
據國家能源局統計，自2013年以來，我國海上風電市場份額穩步上升。2013年海上風電累計裝機45萬千瓦，僅占總量的0.58%，2020年前三季度增至750萬千瓦，占總量的3.36%。預計未來海上風電的市場份額將進壹步增加。
——區域層面:江蘇新設企業數量全國第壹。
企業調查數據顯示，截至2020年6月底，165438+江蘇行業新設企業644家，其次是山東(540家)，陜西(332家)，廣東(277家)，浙江(133)。
企業調查貓數據顯示，截至2020年6月底，江蘇新設立風電相關企業占比24.73%，山東占比20.74%，陜西占比12.79%。值得註意的是，CR5省區市新設立風電相關企業比例達到74%。
-產業鏈層面:行業集中度相對較高。
產業鏈上遊:刀片
葉片是風力發電機非常重要的部件，它決定了風力發電機的風能轉換效率。2005年以前，刀片完全進口。從2005年開始，國內公司大量進入刀片軌道。
目前我國風機葉片市場企業可分為三類，壹是專業葉片生產企業，二是整機制造企業，三是外資葉片生產企業。國內主要的刀片廠商有中材科技、中富聯眾、時代新材。
產業鏈中遊:風力發電機制造商
風電行業的中遊主要是風力發電機組和風塔的制造商。風力渦輪機是發電機組，風塔是風力發電的塔桿。上市公司包括金風科技(風力渦輪機)、楊明智能(風力渦輪機)、天順風能(風塔)和太升風能(風塔)。
根據CWEA的數據，截至2019年底，全國風電生產企業近70家，累計裝機容量2.36億千瓦。其中，金風科技累計裝機容量超過5700萬千瓦；其次是袁晶能源(265，438+0.25萬千瓦)、楊明智能(2077萬千瓦)、聯合電力(654.38+0.99萬千瓦)、華銳風電(654.38+0.65萬千瓦)，前五大制造企業累計裝機容量占比57.5%。
從市場份額來看，截至2019年底，金風科技市場份額為24.3%；其次是袁晶能源(9%)、楊明智能(8.8%)、聯合電力(8.4%)和華銳風電(7%)，前五大制造企業累計裝機容量占比57.5%。
CWEA數據顯示，2019年，中國風電集團公司新增裝機廠商17家，新增裝機容量2678.5萬千瓦。其中，金風科技新增裝機容量達801.4萬千瓦，依次為袁晶能源(51.38萬千瓦)、楊明智能(361.1.00萬千瓦)、大雲股份(1.599萬千瓦)、東方電氣(65438)。
從市場份額來看，2019年，金風科技市場份額達到30%；其次是袁晶能源(19.2%)、楊明智能(13.5%)、大雲(6%)和東方電氣(4.9%)，前五大制造企業裝機總量為73.4%。
產業鏈下遊:風電運營商
目前，中國已有數十家大型企業參與了千萬千瓦風電基地建設和其他風電場開發，許多中小型企業也投資建設了中小型風電場。目前，我國風電開發商主要有四類:中央電力集團、中央所屬能源企業、省市自治區所屬電力或能源企業、外資、民營、外資企業。
其中，中部電力集團約占全國風電裝機的65%；中央所屬能源企業在中國累計風電裝機容量和新增裝機容量中的市場份額約為15%。各省、市、自治區所屬的電力或能源企業數量眾多，具有壹定的地方資源，在各地的風電場開發中取得了顯著的成績。約占中國風電累計裝機容量和新增裝機容量的65，438+05%。港資、民營、外資企業約占5%的市場份額；與前三類開發企業相比，最後壹類企業的風電場項目較少，規模也不大。壹般來說，風電行業的央企和省屬企業規模較大，開拓能力較強。
近幾年新增裝機中，五大集團占比整體呈下降趨勢，其他國企和民企的參與度在增加。近年來，我國新能源發電的投資回報率誘人，地方國企和民企在運營過程中的參與度也越來越高，投資活力更強，發展潛力更大。
前景預測:“十五”期間年均裝機容量5000萬千瓦以上。
2020年6月10，14日，來自全球400多家風能企業的代表通過了《風能北京宣言》，指出應積極推動全球風電健康快速發展，制定科學明確的中國風電未來五年及中長期發展規劃，並將其納入未來建設碳中和國家的基本戰略。考慮到資源潛力、技術進步趨勢、並網消納條件等現實可行性，為實現碳中和起步銜接的目標，在“十五”計劃中，需要為風電設立與碳中和國家戰略相適應的發展空間:確保年裝機容量5000萬千瓦以上。2025年後，我國風電年裝機容量應不低於6000萬千瓦，2030年至少8億千瓦，2060年至少30億千瓦。